消息:高盛、大摩協助美國上市 蘇富比估值或達HK$390億

業界去年底傳出消息,稱法國傳媒大亨柏嘉熙(Patrick Drahi)計劃讓蘇富比最快於2022年在美國上市。事隔一個月,這間國際拍賣行的上市計劃似乎有了進展。

《彭博社》報道,蘇富比正和高盛及摩根士丹利合作,準備首次公開招股(IPO)事宜,估值或為大概US$50億(HK$390億;NT$1,360億)。

2019年,柏嘉熙才以高於市值的US$37億(HK$290億、NT$1,150億)私有化蘇富比。


柏嘉熙於2019年私有化蘇富比

2019年夏天,柏嘉熙全資擁有的BidFair USA與蘇富比達成協議,以US$57股價收購後者的所有股份。當時,蘇富比股價由約US$37急速升至US$57水平。這意味著,US$37億總數的收購價是遠高於蘇富比市值。

過去20多年,柏嘉熙在電訊與傳媒界叱吒風雲。他最為人熟悉的成就,是透過一宗又一宗的收購,把植根法國的Altice打造及擴充成橫跨西歐、美國、以色列、以至多明尼加的有線電視王國,業務範圍遍及互聯網、電視、電話通訊。

據《福布斯》估計,他收購蘇富比的前夕,身家約US$91億,全球富豪榜中排行190位。疫情之下,全球多位富豪資產縮水,這位傳媒大亨也不例外,身家跌至US$76億,惟富豪榜排名反而微升至186位。

蘇富比今年錄得破紀錄的US$73億(HK$569億;NT$2,000億)成交額,無疑對上市計劃相當有利。


蘇富比錄得破紀錄的US$73億年度成交額

入主蘇富比後,柏嘉熙隨即撤換行政總裁 CEO、財務總監 CFO、商務總監 CCO,委派其有線電視王國的大將取而代之。多名老臣子及高層員工,包括August Uribe(時任美洲地區副主席,兼印象派及現代藝術部主管)、Jonathan Olsoff(時任環球法律顧問)等人亦相繼離職。

這位法國人接著取了現在的中文名字,同時讓兒子洛嘉熙(Nathan Drahi)接掌蘇富比亞洲業務。

過去一年,張嘉珍(Vinci Chang,時任現代亞洲藝術部主管)、寺瀬由紀(Yuki Terase,時任亞洲區當代藝術部主管)、程壽康(Kevin Ching,時任亞洲區行政總裁)先後宣佈離巢。

香港蘇富比這三位王牌的離去,深深震撼了拍賣業界及藝術收藏界。


隨著程壽康(右)的離去,洛嘉熙(左)接掌蘇富比亞洲區業務

人事以外,柏嘉熙在營運上還有諸般改革。其中最為人稱道的,莫過於一連串數碼措施。

新冠肺炎關係,整個拍賣界於2020上半年幾乎停擺。及至夏季,蘇富比率先想出解決辦法 - 網絡直播與跨城拍賣。該場當代藝術晚拍由紐約總部策劃,實際上卻是紐約、倫敦、香港三大拍賣重鎮同時參與。現場不設坐席,買家只能透過電話、網絡、或書畫競投出價。拍賣官坐鎮倫敦攝影棚,透過直播鏡頭與各地團隊、競投者互動。

這場破天荒的「跨城直播拍賣」獲得各方讚賞,成為同行仿傚對象。時至今日,已經成為晚間拍賣常態。

新模式取得成功後,蘇富比乘勢追擊,在萬計人次觀看的直播中植入廣告,合作品牌包括Bulgari 寶格麗與Samsung 三星等等。外間估計,如此廣告企劃為蘇富比帶來了一筆可觀收入。


蘇富比在萬計人次觀看的直播中植入名牌廣告

今年興起的NFT熱潮,此拍賣界巨頭亦很快適應投入。

首先,蘇富比和第三方平台合作,銷售與拍賣神秘數碼藝術家Pak的NFT藝術,三日之間拿下US$1,700萬成交額;隨後又接受買家以虛擬貨幣支付Banksy畫作的落槌價,成為「首間接受虛擬貨幣作為實體藝術品付款方式的大型拍賣行」。

10月,香港蘇富比與名導王家衛合作,為後者的《花樣年華》NFT舉槌;同月,蘇富比更推出自家NFT平台Metaverse,首波拍賣以Steve Aoki、Paris Hilton、j1mmy.eth領軍的收藏家陣容掛帥。

此外,拍賣資料也大幅數碼化,惟此舉稍有反彈,據悉不少收藏家對於未能獲得實體圖錄而頗感不滿。


蘇富比自家NFT平台Metaverse,首波拍賣以Steve Aoki、Paris Hilton領軍的收藏家陣容掛帥

蘇富比於1744年成立,擁有逾270年歷史。業務開初以拍賣古籍藏書為主,後來擴展至藝術、珠寶、房地產、汽車等範疇。蘇富比是首家在香港(1973年)、俄羅斯(1988年)、印度(1992年)和法國(2001年)舉行拍賣,及第一家進駐中國內地市場(2012年)的國際拍賣行。

1977年,蘇富比首度上市,獲得26倍超額認購。1983年,美國富商陶博曼(Alfred Taubman)收購蘇富比,令這間拍賣行再度私有化。1988年,蘇富比第二度在紐約上市。

2016年,陳東升(毛澤東外孫女婿)執掌的中國泰康人壽斥資約US$2.3億,收購蘇富比13.5%股份成為最大股東。第二大股東則為著名基金經理Daniel Loeb旗下的對沖基金Third Point。

2019年,柏嘉熙以US$37億收購蘇富比。若他真的讓蘇富比告別私有化,這間國際拍賣行便將第三度上市。